Vad är kassahantering?
Kassahantering är processen för att samla in och hantera kassaflöden. Kontanthantering kan vara viktig för både privatpersoner och företag. I näringslivet är det en viktig del av ett företags finansiella stabilitet. För privatpersoner är kontanter också viktiga för den finansiella stabiliteten samtidigt som de också vanligtvis betraktas som en del av en total förmögenhetsportfölj.
För privatpersoner och företag finns det ett brett utbud av erbjudanden på den finansiella marknaden för att hjälpa till med alla typer av behov av kontanthantering. Banker är vanligtvis en primär finansiell tjänsteleverantör för förvaring av kontanta tillgångar. Det finns också många olika lösningar för kontanthantering för privatpersoner och företag som vill få den bästa avkastningen på kontanttillgångarna eller den mest effektiva användningen av kontanter på ett heltäckande sätt.
Kontanthantering
Förståelse av kontanthantering
Kontanter är den primära tillgången som privatpersoner och företag använder för att betala sina åtaganden på regelbunden basis. I näringslivet har företag en mängd inflöden och utflöden av likvida medel som måste hanteras med försiktighet för att kunna uppfylla betalningsskyldigheter, planera för framtida betalningar och upprätthålla en adekvat affärsstabilitet. För privatpersoner är det vanligtvis viktigast att upprätthålla kassabalanser och samtidigt få avkastning på outnyttjade kontanter.
I företagens kontanthantering, som också ofta kallas likviditetsförvaltning, är företagsledare, företagets kassaförvaltare och finanschefer vanligtvis de viktigaste personerna med ansvar för övergripande strategier för kontanthantering, kontantrelaterade ansvarsområden och stabilitetsanalyser. Många företag kan lägga ut delar av eller hela sitt ansvar för likviditetshantering på entreprenad till olika tjänsteleverantörer. Oavsett detta finns det flera viktiga nyckeltal som övervakas och analyseras av chefer för likviditetshantering dagligen, månadsvis, kvartalsvis och årligen.
Kassaflödesanalysen är en central del av företagets hantering av kassaflödet. Även om den ofta rapporteras öppet till intressenterna på kvartalsbasis, underhålls och följs delar av den vanligtvis internt på daglig basis. I kassaflödesanalysen redovisas alla företagets kassaflöden på ett heltäckande sätt. Den omfattar kontanter som erhållits från fordringar, kontanter som betalats för leverantörsskulder, kontanter som betalats för investeringar och kontanter som betalats för finansiering. Den nedersta raden i kassaflödesanalysen rapporterar hur mycket kontanter ett företag har lätt tillgängliga.
Nyckelresultat
- Kassaförvaltning är processen att hantera inflöden och utflöden av likvida medel.
- Det finns många överväganden och lösningar för kassaförvaltning som är tillgängliga på den finansiella marknaden för både privatpersoner och företag.
- För företag är kassaflödesanalysen en central del av kassaflödeshanteringen.
Kassaflödesanalysen
Kassaflödesanalysen är uppdelad i tre delar: drift, investering och finansiering. Den operativa delen av kassaflödet varierar i hög grad baserat på nettorörelsekapitalet som i kassaflödesanalysen redovisas som ett företags omsättningstillgångar minus kortfristiga skulder. De andra två delarna av kassaflödesanalysen är något mer raka med kassainflöden och kassautflöden som avser investeringar och finansiering.
Interna kontroller
Det finns många interna kontroller som används för att hantera och säkerställa ett effektivt kassaflöde i ett företag. Några av ett företags viktigaste kassaflödesöverväganden är den genomsnittliga längden på kundfordringar, inkassoprocesser, avskrivningar för icke inkasserade fordringar, likviditet och avkastningsnivåer på investeringar i likvida medel, hantering av kreditlinjer och tillgängliga operativa kassanivåer. I allmänhet kommer kassaflödet från den löpande verksamheten att vara starkt fokuserat på rörelsekapitalet, som påverkas av förändringar i kundfordringar och leverantörsskulder. Kassaflöden för investeringar och finansiering är vanligtvis extraordinära kontanthändelser som innebär särskilda förfaranden för medel.
Arbetskapital
Ett företags rörelsekapital är resultatet av dess omsättningstillgångar minus kortfristiga skulder. Balanserna för rörelsekapitalet är en viktig del av kassaflödeshanteringen eftersom de visar hur mycket omsättningstillgångar ett företag har för att täcka sina kortfristiga skulder. Företagen strävar efter att ha omsättningstillgångar som överstiger omsättningsskulderna. Om de kortfristiga skulderna överstiger de kortfristiga tillgångarna skulle ett företag sannolikt behöva använda sina reservlinjer för skulder.
I allmänhet omfattar rörelsekapitalet följande:
Omsättningstillgångar: kontanter, fordringar inom ett år, lager
Omsättningsskulder: alla skulder som förfaller till betalning inom ett år, kortfristiga skuldbetalningar som förfaller till betalning inom ett år
Omsättningstillgångar minus kortfristiga skulder resulterar i rörelsekapitalet. I kassaflödesanalysen redovisar företagen vanligen förändringen av rörelsekapitalet från en rapporteringsperiod till nästa i kassaflödesanalysens verksamhetsavsnitt. Om nettoförändringen av rörelsekapitalet är positiv har företaget ökat sina omsättningstillgångar för att täcka kortfristiga skulder, vilket ökar de totala likvida medlen. Om nettoförändringen av rörelsekapitalet är negativ har företaget ökat sina kortfristiga skulder, vilket minskar dess förmåga att betala dem lika effektivt. En negativ nettoförändring av rörelsekapitalet minskar det totala kassaflödet.
Det finns flera saker som ett företag kan göra för att förbättra effektiviteten i både fordringar och skulder, vilket i slutändan leder till ett högre rörelsekapital och ett bättre operativt kassaflöde. Företag som arbetar med fakturering kan minska betalningsdagarna eller erbjuda rabatter för snabba betalningar. De kan också välja att använda teknik som underlättar snabbare och enklare betalningar, till exempel automatiserad fakturering och elektroniska betalningar. Avancerad teknik för hantering av leverantörsskulder kan också vara till hjälp. Företag kan välja att göra automatiserade fakturabetalningar eller använda direkta löneinbetalningar för att förbättra kostnadseffektiviteten för leverantörsskulder.
Ratios
I samband med den interna kontrollen övervakar och analyserar företag också regelbundet likviditets- och solvenskvoter inom likviditetshanteringen. Även externa intressenter anser att dessa nyckeltal är viktiga för olika analysändamål.
De två viktigaste likviditetsnyckeltalen som analyseras i samband med likviditetshantering är snabbkvot och kortsiktig kvot.
Snabbkvot beräknas utifrån följande:
Snabbkvot = (likvida medel + omsättningsbara värdepapper + kundfordringar) / kortfristiga skulder
Kurtigkvot är lite mer omfattande. Den beräknas utifrån följande:
Kursrelation = omsättningstillgångar / kortfristiga skulder
Soliditetskvoter tittar på ett företags förmåga att hantera alla sina skulder, både kortfristiga och långfristiga. Några av de mest populära solvenskvoterna är: skuldsättning i förhållande till eget kapital, skuldsättning i förhållande till tillgångar, kassaflöde i förhållande till skuldsättning och räntetäckningsgrad.