Wiele osób znajduje Dave’a Ramsey’a kiedy próbują wyjść z długów, a kiedy już to zrobią, kontynuują podążanie za jego radami w sferze inwestowania. Niestety, często jest wiele zamieszania wokół tego jak Dave inwestuje i często nie pomaga fakt, że wiele osób na tym subreddicie ma swoje własne pomysły na to jak rady Dave’a powinny być modyfikowane. W tym poście mój cel jest prosty: dać wam najprostszy, praktyczny, krok po kroku przewodnik po inwestowaniu w sposób, w jaki uczy Dave, jednocześnie wyjaśniając logikę, która za tym stoi. Na końcu zrobię również kilka drobnych uwag na temat obszarów, w których czuję, że można by wprowadzić pewne drobne ulepszenia; podobnie jak wielu z was, mam również pewne własne opinie.
Zacznijmy od początku. Dave uczy, że inwestujesz tylko w dwie różne rzeczy:
- Fundusze inwestycyjne
- Nieruchomości (za które płacisz gotówką)
Zauważysz, że wiele rzeczy nie znajduje się na tej liście:
- Fundusze docelowej daty
- Obligacje
- Akcje indywidualne
- Kryptowaluty
- Towary (jak złoto)
- Opcje na akcje lub towary
- Artykuły
Zignoruj rzeczy, których Dave nie radzi. Albo skutkują one słabymi wynikami długoterminowymi (1 – 2), są niewiarygodnie ryzykowne (3 – 6), albo są tak zagmatwane, że nie warto o nich dyskutować (7).
Pomyślmy o tym, co powinieneś wiedzieć o funduszach inwestycyjnych i nieruchomościach.
Fundusze inwestycyjne
Dave radzi, abyś podzielił swoje inwestycje w fundusze inwestycyjne na cztery oddzielne kategorie, wszystkie ważone równo (25% Twojego portfela jest przeznaczone na każdą z nich). Te kategorie to: wzrost, wzrost i dochód, agresywny wzrost i międzynarodowe. Często wiele osób rozpoczynających inwestowanie nie rozumie, co oznaczają te terminy. Bardziej tradycyjna lingo inwestycyjna będzie oznaczać te fundusze w następujący sposób:
- Large Cap Growth
- Mid Cap Growth
- Small Cap Growth
- International
Powinieneś być w stanie znaleźć je wewnątrz różnych kont inwestycyjnych, które są dla Ciebie dostępne – co prowadzi nas do następnego tematu – gdzie mogę kupić te fundusze inwestycyjne?
Fundusze inwestycyjne można nabyć na wielu różnych rodzajach rachunków za pośrednictwem firm maklerskich, które działają jako narzędzia, w których umieszczamy nasze inwestycje. Pomyśl o tych różnych kontach jak o różnych rodzajach koszyków, które można dostać w sklepie spożywczym, do których możemy włożyć żywność. Jedyna różnica polega na tym, że w przeciwieństwie do chodzenia na zakupy, można mieć wiele różnych koszyków w tym samym czasie i używać ich zgodnie.
Aby ustalić priorytety, gdzie umieszczamy pieniądze – najpierw ustalamy priorytety na kontach, które dają nam korzyści podatkowe na emeryturze, a także priorytety na kontach, które dają nam najlepsze fundusze do wyboru. Użyj następującej kolejności, zatrzymując się po osiągnięciu 15% swojego dochodu zainwestowanego (Baby Step 4) lub idąc tak daleko, jak chcesz z dostępnym budżetem (Baby Step 7):
- 1. Inwestuj na dowolnym koncie udostępnionym przez pracodawcę, które oferuje dopasowanie. W tym pierwszym kroku, Twoim celem jest wpłacenie kwoty, która zapewni Ci pełne dopasowanie przez pracodawcę. Po osiągnięciu tego poziomu, następnie….
- 2. Wybierz konto Roth, które zapewni Ci najlepsze opcje inwestycyjne. Może to być Roth 401(k) lub Roth IRA. Jeśli masz dostęp zarówno do Roth 401(k) jak i Roth IRA, oba mogą być wykorzystane w tym kroku. Gdy ten poziom zostanie osiągnięty, następnie….
- 3. Wpłać na tradycyjne 401(k). Zauważ, że tradycyjne IRA nie jest wymienione jako część tego kroku – zawsze wybierasz Roth IRA, które jest wymienione powyżej. Jeśli dotarłeś aż do tego punktu i nadal masz więcej pieniędzy do zainwestowania, w końcu….
- 4. Wpłać na tradycyjne konto maklerskie – które nie jest kontem emerytalnym, ale nadal pozwoli Ci kontynuować inwestowanie więcej pieniędzy.
Jeden ostatni ważny punkt: jak fundusze, które posiadasz idą w górę i w dół w czasie, niektóre z nich będą przewyższać inne, a staranna równowaga 25% w każdej kategorii wyjdzie z synchronizacji, nawet jeśli zaczynasz w ten sposób i inwestujesz w ten sposób każdego miesiąca na autopilocie. Raz w roku, należy przywrócić równowagę w portfelu – co oznacza, że należy sprzedać część funduszy o wyższych wynikach i włożyć te pieniądze do funduszy o niższych wynikach. To przywraca wszystko do normy i jest częścią strategii „kupuj nisko, sprzedawaj wysoko”, którą wszyscy inwestorzy i tak powinni stosować.
Gratulacje! Teraz wiesz jak zidentyfikować fundusze i jakie konta traktować priorytetowo. Czas na sekcję FAQ:
Q: Czy naprawdę mogę uzyskać 12% zwrotu, tak jak mówi Dave?
A: Nie mogę przewidzieć przyszłości. Nikt nie jest w stanie. Ale posiadanie portfela opartego wyłącznie na akcjach jest dobrym sposobem na zapewnienie sobie wysokich stóp zwrotu w długim okresie.
Q: Czy mogę (i powinienem) korzystać z usług Smartvestor?
A: Dave absolutnie poleci ich usługi. Jeśli po przebrnięciu przez ten wpis czujesz, że nadal masz wiele pytań – prawdopodobnie powinieneś to rozważyć. Więcej na ten temat poniżej….
Q: WHAT ABOUT BONDS?!
A: Cieszę się, że zapytałeś. Obligacje to drażliwy temat w tej dyskusji – dlatego ważne jest, abyśmy porozmawiali o kilku rzeczach. Po pierwsze – gdyby Dave mógł stworzyć idealny świat, obligacje nie istniałyby. Obligacje są instrumentem dłużnym – powstają, gdy firmy pożyczają pieniądze od inwestorów i zgadzają się spłacić je w czasie, wraz z odsetkami. Dave gardzi długiem (wszyscy już o tym wiecie!), więc oczywiście nie zamierza nigdy stworzyć Idealnego Świata, w którym obligacje istnieją. Mówienie jego zwolennikom, aby kupowali długi innych ludzi byłoby również niewiarygodnie ironiczne. Pomijając jednak ideologię, obligacje mają tendencję do znacznego zmniejszania ogólnego potencjału zarobkowego Twojego portfela przez cały okres jego istnienia. Jeżeli posiadasz portfel składający się wyłącznie z funduszy inwestycyjnych, osiągniesz znacznie lepsze wyniki niż portfel obligacji, o ile inwestujesz długoterminowo i masz dużo czasu, aby być na rynku.
Q: Ale czy obligacje nie są bezpieczniejsze?
A: Tylko w tym sensie, że ich wartość nie zmienia się w górę lub w dół tak agresywnie jak akcje. Jeśli masz wystarczająco duży kapitał żelazny, możesz prawdopodobnie znieść krótkoterminowe zawirowania na rynku, nawet gdy jesteś już na emeryturze. Więcej na ten temat poniżej….
Q: Co to jest fundusz docelowy? Wspomniałeś o nim powyżej i brzmi to istotnie.
A: Jest to rodzaj funduszu inwestycyjnego, który równoważy zarówno akcje, jak i obligacje i z czasem staje się bardziej obciążony obligacjami. Z powodów wymienionych powyżej, Dave ich nie poleca (obligacje to długi, a długi są złe).
Q: Wszyscy na tej stronie zawsze mówią o funduszach indeksowych. Czy nie zamierzasz poruszyć tego tematu?
A: Tak – na dole w sekcji zatytułowanej „obszary, w których nie zgadzam się z Dave’m” poruszę właśnie ten temat.
Q: Jak ważne są w tym wszystkim podatki?
A: Są one istotną kwestią tylko w przypadku pieniędzy umieszczanych na rachunku maklerskim. Na tym koncie, możesz szukać funduszy, które są nastawione na łagodzenie ponoszonych podatków, pod warunkiem, że nadal mieszczą się w 4 kategoriach wymienionych powyżej.
Q: Ile potrzebuję na emeryturę?
A: Omówimy to poniżej….
Nieruchomości
Niektórzy z Was mogą być naprawdę zainteresowani nieruchomościami. W pełnym ujawnieniu, nie jestem. Poza posiadaniem głównego miejsca zamieszkania, mam bardzo małe zainteresowanie korzystaniem z nieruchomości jako inwestycji. Oto kilka krótkich wskazówek do rozważenia, choć:
- Kupuj nieruchomości za gotówkę. Dave absolutnie nie będzie z ciebie zadowolony, jeśli spróbujesz kupić nieruchomości do wynajęcia na kredyt hipoteczny. Don’t do it.
- Jeśli uczysz się o nieruchomości, dostać się z prawdziwym ELP nieruchomości jak zaczynasz. Posiadanie kogoś w swoim rogu, aby pomóc Ci dowiedzieć się o rynku, w którym działasz może być korzystne.
- Pieniądze są wykonane przy zakupie nieruchomości – trzeba szukać i działać na rzeczy, które są „dobrą ofertę”. Innymi słowy – zarabiasz pieniądze na nieruchomościach, kiedy dostajesz świetną ofertę na nieruchomości, kiedy po raz pierwszy go kupić.
- Upewnij się, że Twoja nieruchomość będzie rzeczywiście przepływ środków pieniężnych. Nie kupuj czegoś, czego nie można skutecznie wynająć i zarabiać na (to powinno być oczywiste).
- Dave czasami wspomina oszczędzanie na zakup nieruchomości przy użyciu rachunku maklerskiego i S&P 500 fundusz indeksowy, kiedy wie, że zakup jest lat od hotelu. To może być rozsądny plan, pod warunkiem, że jesteś w porządku z czynienia z wzlotów i upadków na giełdzie, a implikacje podatkowe inwestowania w non-retirement account.
Primary takeaway – jeśli naprawdę kochasz nieruchomości, dowiedzieć się o tym i używać gotówki, aby go kupić. A jeśli nie lubisz nieruchomości, jesteś taki sam jak ja. Nie ma nic złego w skupieniu się wyłącznie na funduszach inwestycyjnych.
Teraz czas porozmawiać o obszarach, w których nie zgadzam się z Davem:
Prawdopodobnie nie musisz współpracować z Smartvestor Pro. Jeśli jesteś w stanie zrozumieć większość tego postu, prawdopodobnie możesz samodzielnie poruszać się po świecie inwestowania. Trochę czasu zajmie Ci zapoznanie się z funduszami, które są dla Ciebie dostępne, ale tak długo jak będziesz w stanie zrozumieć, jakie są ich przeszłe wyniki, nie jest trudno określić, które fundusze kupić.
Fundusze indeksowe są drogą do zrobienia. Aby było jasne, fundusz indeksowy jest rodzajem funduszu inwestycyjnego – jest to po prostu fundusz, który pasywnie śledzi indeks (aka – stara się osiągać dokładnie takie same wyniki jak pewna część rynku) w przeciwieństwie do funduszu kontrolowanego przez zarządzającego, który stara się osiągać lepsze wyniki niż rynek. Fundusze indeksowe kosztują znacznie mniej niż tradycyjne fundusze inwestycyjne, a to ma udokumentowany pozytywny wpływ na długoterminowe zwroty z portfela. Ponadto, rada Dave’a „nie jest trudno znaleźć dobre fundusze inwestycyjne, które osiągają lepsze wyniki niż fundusze indeksowe” jest żartem – nigdzie nie jest to tak łatwe, jak on to przedstawia. A wiele funduszy, które osiągały lepsze wyniki w przeszłości, może równie dobrze osiągać gorsze wyniki w przyszłości.
Prawdopodobnie potrzebujesz o wiele więcej na emeryturę niż zdajesz sobie sprawę. To jest prawdopodobnie moja największa różnica zdań. Jeśli posiadasz portfel składający się w całości z akcji (a wierzę, że powinieneś), prawdopodobnie będziesz potrzebował znacznie większego portfela do przejścia na emeryturę niż to, co radzi Dave (cóż, głównie Chris Hogan). Istnieje mnóstwo różnych sposobów, aby spróbować określić, ile potrzebujesz, aby przejść na emeryturę. Osobiście, używam następującej kalkulacji:
„Pensja na emeryturze” * 32.5 = Kwota na emeryturę
Przykładem może być:
$50,000 * 32.5 = $1,625,000
Ta wartość daje Ci o wiele więcej niż wystarczająco, aby być w stanie:
- Weather the crazy stock market plunges that tend to occur (2008 financial crisis, COVID)
- Have a very conservative withdrawal rate of 4%
- Continue to grow your wealth even after you’ve been retired, so that you absolutely can leave a legacy
Warto zauważyć, że dla wielu z was nie będzie to mała liczba. Dlatego właśnie podążanie metodą Małych Kroków i skupienie jest tak niesamowicie ważne. Pamiętaj – Twoja stopa oszczędności jest jednym z największych czynników decydujących o tym, ile będziesz miał na emeryturze. Get after it!
I really hope that this information has helped you, and that it can be referred to whenever someone new to our subreddit has questions about these topics. Jest to bardzo zagmatwany obszar – ale nie musi taki być. Kontynuuj pracę planu – i patrzeć, jak to będzie nadal nagradzać cię!
.