Az említett nagyon is valós szükségletek mellett azonban van egy nagyon is valós lehetőséged is.
Megmutatom neked, hogyan halmozhatod fel a pénzt úgy, hogy az a legtöbb embernek sikerüljön: Ha korán kezded, kevesebb mint havi 100 dollár félretételével és bölcs befektetésével, milliókkal mehetsz nyugdíjba. Gondolj havi 100 dollárra. Az kevesebb, mint 25 dollár hetente. Ha kész vagy megragadni egy lehetőséget, nem lehet túl ijesztő ennyit kipréselni a költségvetésből.
Olvasd: 3 pénzügyi tervezési intézkedés, amire most azonnal összpontosítanod kell
A mai világban ez még mindig lehet egy szorítás. De hosszú távon a megtérülés nem hagy kétséget afelől, hogy megérte. Megmutatom, hogyan alakult volna, ha 1970 elején kezdted volna el ezt a szerény összeget megtakarítani. A számok feltételezik, hogy a megtakarításodat minden évben 3%-kal növeled, hogy a feltételezett inflációs rátával számolj.
A cikk két táblázatának megértéséhez ne feledje, hogy a vagyona két forrásból származik: A megtakarításaiból és a jövedelméből.
Egy ilyen program első éveiben a saját megtakarításai végzik a vagyonépítés nehéz munkáját. A későbbi években ez a teher (mint kiderült, igen nagy mértékben) a portfólióból származó jövedelemre hárul.
A két táblázat négy részvényportfólió hozamát mutatja:
– A Standard & Poor’s 500 Index SPX
– A világméretű Ultimate Buy and Hold stratégia részvényrészlete
– Egy négy alapból álló, értékpapírokból álló portfólió
– Egy agresszív, egy alapból álló, kis kapitalizációjú értékpapírokból álló portfólió
– Egy USA.csak négy alapból álló kombináció.
Az 1. táblázat a program első 10 évét mutatja be. Az Ön éves befizetései minden évben egy kicsit emelkedtek, és 1979-ben elérték az 1.305 dollárt. Ez havi 108,75 dollár, vagy körülbelül 25 dollár hetente, tehát nem jelenthetett nagy terhet.
1. táblázat: Az 1970-1979 közötti első 10 év megtakarításainak össztőkés eredményei
| Tőkeportfólió | Befizetések | Eredmény | Végérték |
| S&P 500 | 11 dollár,465 | $4,780 | $16,245 |
| Ultimált vétel/tartás* | $11,465 | $15,405 | $26,870 |
| All-érték* | $11,465 | $12,178 | $23,643 |
| Kisméretű-érték* | $11,465 | $22,189 | $33,654 |
| Négy-alapos kombó* | $11,465 | $13,131 | $24,596 |
*Lásd a definíciókat a cikk alján
Ezek a különböző portfóliók eredményei között természetesen jelentős különbségek vannak. A különbségek eredményeit senki sem tudta volna előre megjósolni.
De az alaposan megjósolható volt, hogy az első 10 évben a megtakarításai teszik ki a vagyona nagy részét. Ebben a négy forgatókönyvben az Ön megtakarításai 1979 végén a vagyonának 34% (kis kapitalizációjú értékpapírok) és 71% (S&P 500) között voltak.
olvass: COVID-19 válság “korai nyugdíjazási” hullámot indít el
Ha csak ennyire nézzük, azt gondolhatnánk, hogy a megtakarítás és a pénzbefektetés nem volt minden, aminek látszik. Bizonyára nem volt okod azt hinni, hogy úton vagy a milliók felé.
Most, tekerjünk előre 20 évet, feltételezve, hogy továbbra is minden hónapban megtakarítasz, évente 3%-kal felfelé korrigálva.
2. táblázat: Az első 30 év megtakarításainak össztőke-eredményei 1970-1999
| Tőkeportfólió | Befizetések | Eredmény | Végérték |
| S&P 500 | 47 dollár,579 | 651,613 | 699,192 |
| Utolsó vétel/tartás* | 47,579 | 697,295 | 742$,874 |
| All-Value* | $47,579 | $749,159 | $796,738 |
| Small-cap érték* | $47,579 | $1,017,809 | $1,065,388 |
| Négy alap kombinációja* | 47,579 | 734,018 | 781,597 |
*A cikk alján található meghatározások
Micsoda különbség még 20 év. Ezért kell továbbmenned, ahelyett, hogy csüggedten feladnád, miután az első évek látszólag nem sokat segítenek neked. Nyilvánvaló, hogy a vagyonod ekkorra már messze meghaladta a saját befizetéseidet, amelyek a vagyonod 4,5% (kis tőkeértékű részvények) és 7% (S&P 500) közötti részét teszik ki.
40 év elteltével a saját befizetései a vagyonának 2%-át (small-cap érték) és 11%-át (S&P 500) teszik ki.
Másképp fogalmazva és a négy alap kombinációját használva példaként:
– 10 év elteltével a megtakarításai 2,15 dollárt értek minden egyes dollár után, amit befizetett.
– 20 év után a megtakarításaid 4,85 dollárt értek egy dollárnyi saját pénzedért.
– 30 év után a megtakarításaid 16,43 dollárt értek minden egyes dollárért, amit betettél.
Ha ezt még 10 évig folytatjuk, a növekedés sokkal kevésbé látványos, mivel a 2000-2009 közötti évtized két csúnya medvepiacot tartalmazott (amelyek mindegyike elvitte az S&P 500 értékének több mint felét), és csak a másodikból való kilábalás kezdete volt. 2009 végére a fészektakarék 16,97 dollárt ért minden egyes befizetett dollár után.
Mégis, és ezt nem lehetett hihetően megjósolni, a következő évtized nagyjából egy non-stop bikapiac volt.
2019 végére az Ön vagyona a négy alapból álló kombinációban 4 170 219 dollárt ért volna, vagyis 37,30 dollárt minden egyes dollár saját pénzéért.
Mindez úgy történt, hogy Ön az évek során meglehetősen szerény összegeket takarított meg.
Amint a legutóbbi két évtized számai is mutatják, a piaci hullámvölgyek óriási különbséget jelentenek a megtakarítással rendelkező befektetők számára. Az első években azonban a megtakarításai összege lesz a legnagyobb hatással a vagyonára.
Ez az egyszerű (de nem feltétlenül nyilvánvaló) tény sok pénzügyi tanácsadó ajánlását erősíti meg, hogy fiatalon vállaljunk több kockázatot.
A korai években az Ön befizetései jelentik a nagy különbséget. Amikor egy medvepiac lenyomja a részvényárfolyamokat, az Ön rendszeres befizetései lehetővé teszik, hogy alacsonyabb áron vásároljon hosszú távú eszközöket. Ezek a táblázatok csak az adott időszakok eredményeit idézik. De ha az évenkénti részletekre kíváncsi, akkor szerencséje van.
A honlapom ezen az oldalán linkeket talál az egyes stratégiák táblázataihoz, évenkénti adatokkal kiegészítve. Minden adat, amit felhasználtam, historikus, és a múlt nem ismétli önmagát semmilyen pontossággal.
De nem tudok semmi okot arra, hogy kételkedjek abban, hogy egy jól allokált részvényportfólió továbbra is nagy számokká változtatja a szerény, egyenletes megtakarításokat.
Ha még nem kezdtél el takarékoskodni, akkor itt a tökéletes alkalom. Ha rendszeresen takarékoskodik, és néha elkedvetlenedve várja a végső kifizetést, nézze meg újra a 2. táblázatot. Egy ilyen jövő várhat rád
Itt vannak a fenti táblázatokban használt stratégiák részletei:
– Az Ultimate Buy and Hold részvényportfólió 10 egyenlő súlyozású eszközosztályból áll: S&P 500, amerikai nagy tőkeértékű részvények, amerikai kis tőkeértékű részvények keveréke, amerikai kis tőkeértékű részvények keveréke, amerikai kis tőkeértékű részvények, amerikai REIT-ek, nemzetközi nagy tőkeértékű részvények keveréke, nemzetközi nagy tőkeértékű részvények értéke, nemzetközi kis tőkeértékű részvények keveréke, nemzetközi kis tőkeértékű részvények értéke és feltörekvő piacok. (A részleteket itt találja.)
– Az all-value portfólió négy egyenlő súlyozású eszközosztályból áll: Amerikai nagy kapitalizációjú érték, amerikai kis kapitalizációjú érték, nemzetközi nagy kapitalizációjú érték és nemzetközi kis kapitalizációjú érték.
– A kis kapitalizációjú érték csak egy eszközosztályt tartalmaz: U.S. small-cap value.
– A négy alap kombinációja négy amerikai eszközosztályt tartalmaz, egyenlő súlyozással: large-cap blend, large-cap value, small-cap blend és small-cap value.
Ha nyugdíjcélra gyűjt – vagy úgy gondolja, hogy gyűjtenie kellene -, nézze meg podcastomat, amelyben többet megtudhat erről a fontos témáról.
Jöjjön el hozzám egy virtuális előadásra a 12 1 millió dolláros döntésről, amely garantáltan megváltoztatja a pénzügyi jövőjét, Chris Pedersen pedig 2 Funds for Life címmel tart előadást.
Richard Buck is hozzájárult a cikkhez.