Hvad er en sinusbølge?
En sinusbølge er en geometrisk bølgeform, der svinger (bevæger sig opad, nedad eller fra side til side) med jævne mellemrum, og som er defineret ved funktionen y = sin x. Det er med andre ord en s-formet, jævn bølge, der svinger over og under nul.
Sinusbølger bruges i teknisk analyse og handel til at hjælpe med at identificere mønstre og cross-overs i forbindelse med oscillatorer.
Nøglepunkter
- En sinusbølge er en S-formet bølgeform, der er defineret af den matematiske funktion y = sin x.
- I finanssektoren kan markedsdeltagere identificere cykliske mønstre eller oscillatorsignaler ud fra sinusbølgebaserede funktioner.
- Sinusbølgen som et teknisk diagramanalyseværktøj er baseret på avanceret matematik og er designet til at indikere, om et marked har en tendens eller er i en cyklustilstand.
Forståelse af sinusbølger
Sinusbølgeindikatoren er baseret på den antagelse, at markederne bevæger sig i cykliske mønstre. Efter at have kvantificeret en cyklus kan en erhvervsdrivende forsøge at bruge mønstret til at udvikle en ledende indikator. Dette fungerer særdeles godt, når markedet rent faktisk bevæger sig i en cyklus. Når markedet har en trend, fejler dette system imidlertid (og man bør justere for det).
Markeder veksler mellem perioder med cyklisme og trending. Cykliske perioder er kendetegnet ved, at prisen hopper af støtte- eller modstandsniveauer og mislykkede udbrud eller overskridelser. Trendperioder er kendetegnet ved nye højder eller nye lavder og pull backs, der derefter fortsætter i retning af trenden, indtil den er udtømt.
I teknisk analyse anvendes ofte oscillatorer, der kan have sinusformede karakteristika. En oscillator eksisterer mellem to ekstreme værdier og opbygger derefter en trendindikator med resultaterne. Analytikerne bruger derefter trendindikatoren til at opdage kortsigtede overkøbte eller oversolgte forhold. Når værdien af oscillatoren nærmer sig den øverste ekstreme værdi, fortolker analytikerne denne information som udtryk for, at aktivet er overkøbt, og når den nærmer sig den nederste ekstreme værdi, anser analytikerne aktivet for at være oversolgt.
Sinusbølger som analyseværktøj
Sinusbølgen som teknisk diagramanalyseværktøj er baseret på avanceret matematik og er designet til at indikere, om et marked er i trend eller i en cyklustilstand. Den hjælper handlende med at identificere starten og afslutningen af en trendbevægelse samt mulige skift i trenden.
Denne ledende indikator kaldes også MESA-indikatoren og blev udviklet af John Ehlers baseret på en algoritme, der oprindeligt blev anvendt til digital signalbehandling. Den består af to linjer, kaldet sinusbølgen og leadbølgen. Når prisen er i trend, krydser linjerne ikke hinanden og løber normalt parallelt og langt fra hinanden.
Linjekrydsninger kan indikere vendepunkter og generere købs- eller salgssignaler under de rette betingelser. Indikatoren kan også signalere et overkøbt eller oversolgt marked (dvs. uberettiget højt eller uberettiget lavt), hvilket kan have konsekvenser for den fremherskende trend. Uanset om de anvendes alene eller i kombination med andre teknikker eller ikke-korrelerede indikatorer (f.eks. indikatorer baseret på glidende gennemsnit), er sinusbølgerne meget nyttige for en erhvervsdrivende.
Det sammensatte indeks for forsinkede indikatorer ligner en sinusbølge, da de foranstaltninger, der indgår i indekset (dvs. forhold og renter) har tendens til at svinge mellem et interval af værdier.
For eksempel holdes inflationen altid mellem specificerede satser, og hvis/når inflationen opfylder eller overstiger en specificeret grænse, vil renterne blive justeret for enten at øge eller mindske inflationen, så den bringes inden for et målområde. Efterhånden som inflationen stiger, falder eller forbliver den samme, vil renten således svinge op og ned for at kontrollere en uønsket inflationsrate.