Dar, pe lângă aceste nevoi foarte reale, aveți și o oportunitate foarte reală.
Vă voi arăta cum să acumulați bani într-un mod pe care majoritatea oamenilor îl pot realiza: Dacă începeți devreme, punând deoparte mai puțin de 100 de dolari pe lună și investindu-i cu înțelepciune, vă puteți pensiona cu milioane. Gândiți-vă la 100 de dolari pe lună. Asta înseamnă mai puțin de 25 de dolari pe săptămână. Dacă sunteți gata să profitați de o oportunitate, nu ar trebui să fie prea descurajant să stoarceți atât de mult dintr-un buget.
Citește: 3 acțiuni de planificare financiară pe care ar trebui să vă concentrați chiar acum
În lumea de astăzi, asta poate fi încă o stoarcere. Dar, pe termen lung, răsplata vă va lăsa fără îndoială că a meritat. Voi ilustra cum ar fi funcționat acest lucru dacă ați fi început să economisiți această sumă modestă la începutul anului 1970. Cifrele presupun că v-ați mărit economiile cu 3% în fiecare an, pentru a ține cont de o presupusă rată a inflației.
Pentru a înțelege cele două tabele din acest articol, amintiți-vă că averea dvs. provine din două surse: Economiile dvs. și câștigurile dvs..
În primii ani ai unui astfel de program, propriile dvs. economii vor face munca cea mai grea pentru a vă construi averea. În ultimii ani, această povară cade (foarte greu, se pare) pe seama câștigurilor din portofoliu.
Cele două tabele prezintă randamentele pentru patru portofolii de acțiuni:
– Indicele Standard & Poor’s 500 SPX
– Partea de acțiuni a strategiei mondiale Ultimate Buy and Hold Strategy
– Un portofoliu cu patru fonduri de acțiuni de valoare
– Un portofoliu agresiv cu un singur fond de acțiuni de valoare cu capitalizare mică
– Un portofoliu de acțiuni de valoare cu capitalizare mică din SUA.combinație de patru fonduri numai în SUA.
Tabelul 1 prezintă primii 10 ani ai acestui program. Contribuțiile dumneavoastră anuale au crescut puțin în fiecare an, ajungând la 1.305 dolari în 1979. Asta înseamnă 108,75 dolari pe lună, sau aproximativ 25 de dolari pe săptămână, așa că nu ar fi trebuit să fie o povară majoră.
Tabelul 1: Rezultatele tuturor acțiunilor din primii 10 ani de economii 1970-1979
| Portfoliu de acțiuni | Contribuții | Câștiguri | Valoarea finală | |
| S&P 500 | 11 dolari,465 | 4.780$ | 16.245$ | |
| Ultima Cumpărare/Trecere* | 11.465$ | 15.405$ | 26.870$ | |
| Toată valoarea* | 11$,465 | 12,178$ | 23,643$ | |
| Valoare cu capitalizare mică* | 11,465$ | 22,189$ | 33,654$ | |
| Combinație de patru fonduri* | 11,465 | 13,131$ | 24,596$ |
*Vezi definițiile din partea de jos a articolului
Vă veți da seama, desigur, de diferențele semnificative între rezultatele acestor diverse portofolii. Nimeni nu ar fi putut prezice dinainte rezultatele diferențelor.
Dar era complet previzibil că, în primii 10 ani, economiile dvs. vor constitui o mare parte din averea dvs. În aceste patru scenarii, economiile dvs. reprezentau între 34% (valoare cu capitalizare mică) și 71% (S&P 500) din averea dvs. la sfârșitul anului 1979.
Citește: Criza COVID-19 stârnește un val de „pensionare anticipată”
Dacă vă uitați doar atât de departe, ați putea crede că economisirea și investirea banilor nu a fost tot ceea ce s-a spus că este. Cu siguranță nu aveai niciun motiv să crezi că ești pe cale să ajungi la milioane.
Acum, să dăm repede înainte cu 20 de ani, presupunând că ați continuat să economisiți în fiecare lună, ajustând în sus anual cu 3%.
Tabelul 2: Rezultatele tuturor acțiunilor din primii 30 de ani de economii 1970-1999
| Portofoliul de acțiuni | Contribuții | Câștiguri | Valoarea finală | |
| S&P 500 | 47$,579 | 651,613$ | 699,192$ | |
| Ultimul Buy/Hold* | 47,579$ | 697,295$ | 742$,874 | |
| Toată valoarea* | 47,579$ | 749,159$ | 796,738$ | |
| Valoare cu capitalizare mică* | 47,579$ | 1,017,809$ | 1,065$,388 | |
| Combinație de patru fonduri* | 47,579$ | 734,018$ | 781,597$ |
*Vezi definițiile în partea de jos a articolului
Ce diferență fac încă 20 de ani. Acesta este motivul pentru care ar trebui să continuați să mergeți mai departe în loc să renunțați descurajați după ce primii ani nu par să facă atât de mult pentru voi. Evident, averea dvs. până în acest moment a crescut cu mult peste contribuțiile dvs. proprii, care reprezintă între 4,5% (valoare cu capitalizare mică) și 7% (S&P 500) din averea dvs.
După 40 de ani, propriile dvs. contribuții reprezintă între 2% (valoare cu capitalizare mică) și 11% (S&P 500) din averea dvs.
Dispus altfel și folosind combinația de patru fonduri ca exemplu:
– După 10 ani, economiile dvs. valorau 2,15 dolari pentru fiecare dolar pe care l-ați investit.
– După 20 de ani, economiile dvs. valorau 4,85 dolari pentru fiecare dolar din banii dvs. proprii.
– După 30 de ani, economiile dvs. valorau 16,43 dolari pentru fiecare dolar pe care îl puseserăți.
Dacă am continua acest lucru încă 10 ani, creșterea a devenit mult mai puțin spectaculoasă, deoarece deceniul 2000-2009 a conținut două piețe bear urâte (fiecare dintre ele a eliminat mai mult de jumătate din valoarea S&P 500) și doar un început de redresare din cea de-a doua dintre ele. La sfârșitul anului 2009, cuibul dvs. de economii valora 16,97 dolari pentru fiecare dolar la care ați contribuit.
Cu toate acestea, și acest lucru nu ar fi putut fi prezis în mod plauzibil, următorul deceniu a fost practic o piață bull non-stop.
Până la sfârșitul anului 2019, averea dvs. în combinația de patru fonduri ar fi valorat 4.170.219 $, sau 37,30 $ pentru fiecare dolar din banii dvs. proprii.
Toate acestea s-au întâmplat în timp ce economiseați sume destul de modeste de bani de-a lungul anilor.
Așa cum arată cifrele din ultimele două decenii, suișurile și coborâșurile de pe piață fac o diferență uriașă pentru investitorii care au economisit. Dar, în primii ani, valoarea economiilor dvs. va avea cel mai mare impact asupra averii dvs.
Acest fapt simplu (dar nu neapărat evident) întărește recomandarea multor consilieri financiari de a vă asuma mai multe riscuri atunci când sunteți tânăr.
În primii ani, contribuțiile dumneavoastră fac marea diferență. Atunci când o piață descendentă deprimă prețurile acțiunilor, contribuțiile dvs. regulate vă permit să cumpărați active pe termen lung la prețuri mai mici. Aceste tabele nu fac decât să recitească rezultatele în aceste perioade specifice. Dar dacă doriți să vedeți detaliile an de an, aveți noroc.
În această pagină a site-ului meu veți găsi linkuri către tabele pentru fiecare dintre aceste strategii, complete cu cifrele pentru fiecare an în parte. Toate datele pe care le-am folosit sunt istorice, iar trecutul nu se va repeta cu precizie.
Dar nu cunosc niciun motiv să mă îndoiesc că un portofoliu de acțiuni bine alocat va continua să transforme economii modeste și constante în cifre mari.
Dacă nu ați început încă să economisiți, acesta este momentul perfect. Dacă economisiți în mod regulat și uneori vă simțiți descurajat în așteptarea câștigului final, uitați-vă din nou la Tabelul 2. Un astfel de viitor ar putea să vă aștepte
Iată detaliile strategiilor utilizate în tabelele de mai sus:
– Portofoliul suprem de acțiuni Buy and Hold este format din 10 clase de active cu pondere egală: S&P 500, U.S. large-cap value, U.S. small-cap blend, U.S. small-cap value, U.S. small-cap value, U.S. REITs, international large-cap blend, international large-cap value, international small-cap blend, international small-cap value, international small-cap value și piețe emergente. (Pentru detalii, verificați aici.)
– Portofoliul all-value este format din patru clase de active cu pondere egală: U.S. large-cap value, U.S. small-cap value, international large-cap value și international small-cap value.
– Small-cap value deține doar o singură clasă de active: U.S. small-cap value.
– Combinația de patru fonduri este alcătuită din patru clase de active americane, ponderate în mod egal: large-cap blend, large-cap value, small-cap blend și small-cap value.
Dacă economisiți – sau credeți că ar trebui să economisiți – pentru pensie, consultați podcastul meu pentru mai multe informații despre acest subiect important.
Alăturați-vă mie pentru o prezentare virtuală despre 12 decizii de 1 milion de dolari garantate să vă schimbe viitorul financiar, iar Chris Pedersen va prezenta 2 fonduri pentru viață.
Richard Buck a contribuit la acest articol.
.