Hallo! Ik ben Jordan Adelson, een senior manager in het nationale kantoor van PwC.
Als onderdeel van onze leasing videoserie, ga ik bespreken hoe lessees zouden moeten boeken;
- het bedrag van de leaseverplichting en het gebruiksrecht actief voor zowel operationele als financiële leases; en
- de day two accounting voor operationele leases.
Voor een beschrijving van hoe een lessee day two accounting voor een financiële lease zou boeken…verwijzen wij u naar de video over financiële leases in onze leaseserie op CFOdirect.com.
Voor de context verwijst day 1 accounting naar de eerste boeking van de lease bij aanvang, terwijl day 2 verwijst naar de boeking van de lease nadat deze in eerste instantie is geboekt.
Laten we beginnen met een voorbeeld. Stel dat de leasevoorwaarden als volgt zijn:
– De lease heeft een looptijd van 5 jaar met jaarlijkse betalingen van 1..1 miljoen dollar;
– De eerste leasebetaling is verschuldigd op de aanvangsdatum van de lease, en de volgende leasebetalingen zijn verschuldigd aan het eind van elk jaar, te beginnen met jaar één;
– Een lease-incentive van 100.000 dollar is verstrekt door de lessor;
– De eerste leasetermijn wordt verminderd met de leaseprikkel, wat resulteert in een nettobedrag van 1 miljoen dollar dat verschuldigd is bij aanvang van de leasing;
– De leasingnemer heeft zijn marginale debetrentevoet, of IBR, vastgesteld op 5%; en
– Er zijn geen initiële directe kosten.
Laten we eerst bespreken hoe de leaseverplichting moet worden berekend. Dit bedrag wordt bepaald door de resterende leasebetalingen bij aanvang van de lease op te tellen en deze terug te disconteren met behulp van de IBR. In dit voorbeeld bedragen de resterende leasebetalingen bij aanvang 4,4 miljoen dollar, aangezien de huur voor het eerste jaar vooruitbetaald is. Teruggerekend tegen een IBR van 5% levert dit een leaseverplichting van 3,9 miljoen dollar op.
Laten we nu het bedrag van het gebruiksrecht-actief bepalen. Het uitgangspunt bij het bepalen van het bedrag van het gebruiksrecht-actief is de leaseverplichting. De leaseverplichting wordt vervolgens verhoogd met eventuele leasebetalingen die op of voor de aanvangsdatum aan de lessor zijn gedaan en eventuele directe eerste kosten die door de lessee zijn gemaakt. Dat bedrag zou worden verminderd met eventuele ontvangen leasebonussen. Aangezien de lessee in dit voorbeeld bij de aanvang van de lease 1,1 miljoen dollar huur voor het eerste jaar heeft betaald, zou dit bedrag bij de leaseverplichting worden opgeteld. Aangezien de huurder een lease incentive van 100.000 dollar heeft ontvangen, moet dit bedrag van het bedrag worden afgetrokken. Dit resulteert in een actief uit hoofde van het gebruiksrecht op dag 1 van 4,9 miljoen dollar. Dat wil zeggen, de leaseverplichting van 3,9 miljoen dollar, plus de 1,1 miljoen dollar die bij aanvang van de lease is betaald, ofwel 5 miljoen dollar, verminderd met de lease-incentive van 100.000 dollar.
Nu we de bedragen van de leaseverplichting en het gebruiksrecht-actief hebben bepaald, laten we de dag 1-journaalpost opnemen. Bij zowel een operationele als een financiële lease zou de boeking op dag 1 hetzelfde zijn. Bij de aanvang van de leaseovereenkomst zou de boeking als volgt zijn:
– Debet van het actief dat recht geeft op het gebruik voor 4,9 miljoen dollar
– Credit van de leaseverplichting voor 3,9 miljoen dollar; en
– Credit van de geldmiddelen voor 1 miljoen dollar
Nu we de boeking van dag 1 hebben vastgelegd, gaan we over tot de boeking van dag 2 voor een operationele lease. Ter illustratie gaan we ervan uit dat de onderneming de lease op jaarbasis verwerkt.
Laten we eerst het rentebedrag berekenen, dat een belangrijke factor is bij het bepalen van de afschrijving van de leaseverplichting. De rente wordt berekend volgens de effectieve-rentemethode. In dit voorbeeld vermenigvuldigen we de leaseverplichting op dag 1 met de IBR van 5%. Dit resulteert in een rente van 195.000 dollar. De afschrijving van de leaseverplichting wordt berekend als het verschil tussen de leasebetaling en de opgelopen rente uit hoofde van de lease. Dus in dit voorbeeld heeft de onderneming aan het eind van jaar 1 een jaarlijkse betaling van 1,1 miljoen dollar, verminderd met het rentebedrag van 195.000 dollar, wat resulteert in een afschrijving van de leaseverplichting van 905.000 dollar.
Nogmaals, laten we de leasekosten berekenen, die lineair worden bepaald. Als zodanig zou een onderneming de totale nettobetalingen die over de leaseperiode verschuldigd zijn, delen door de leaseperiode. In dit voorbeeld is het totaal van de jaarlijkse betalingen van 1,1 miljoen dollar 5,5 miljoen dollar. Dit bedrag, na aftrek van de lease incentives van 100.000 dollar, of 5,4 miljoen dollar, wordt gedeeld door 5, de leaseperiode. Dit resulteert in een jaarlijkse leasekost van 1.080.000 dollar.
Het is interessant op te merken dat de totale kost in het kader van de operationele leasing van 1.080.000 dollar lager is dan de 1.175.000 dollar die in het eerste jaar van de financiële leasing werd opgenomen, uitgaande van hetzelfde feitenpatroon. Hoewel de totale lasten over de gehele leaseperiode gelijk zullen zijn voor zowel operationele als financiële leases, resulteert het gebruik van de lineaire methode voor een operationele lease in een consistent bedrag aan leasekosten dat elk jaar wordt opgenomen. Het bedrag dat wordt berekend op grond van de financiële lease resulteert daarentegen in een vervroegd opnamepatroon van de lasten vanwege de rente.
Tot slot wordt de wijziging in de cumulatieve afschrijving van het actief dat het gebruiksrecht vormt, berekend als het verschil tussen de lineaire leasekosten van 1.080.000 dollar en de berekening van de rente op de leaseverplichting van 195.000 dollar. Dit resulteert in een wijziging van de geaccumuleerde afschrijving van 885.000 dollar.
Nu de stukjes samenvoegen en de jaarlijkse journaalpost van dag 2 bekijken…