Složené úročení působí jako kouzlo, zvláště když vaše peníze rostou každý rok. Pokud investujete 1000 dolarů při 5% jednoduchém úroku, budete mít za 15 let 1750 dolarů. To je 750 dolarů na úrocích. Pokud místo toho investujete s 5% ročním složeným úrokem, budete mít asi 2079 dolarů. Při měsíčním složeném úročení budete mít asi 2114 dolarů.
Skutečné kouzlo nastane, když dosáhnete vyššího výnosu z investice. Co kdybyste místo 5 % získali úrokovou sazbu 8 %? 10 %?
Co kdybyste všechny své peníze uložili na spořicí účty s vysokým úrokem a vydělali 3 %? Efektivita takové investice je mnohem menší než8%,i když rozdíl mezi 3 a 8 se každý rok nezdá tak vysoký.
Proč na tom záleží? Jedná se o vaše peníze. Možná jste si je odložili na vzdělání, na důchod nebo na koupi domu. Tyto peníze jsou pákovým efektem; kupují vám svobodu.
Jak vypočítat efektivní míru výnosu
Po zvolení svých investičních cílů budete mít na mysli cíl. Víte, kolik peněz a času musíte investovat. Znáte cílovou částku. Máte dostatek informací, abyste si mohli spočítat, co vás dostane odsud až tam. Pomůže vám magie času a složeného úročení.
To je důležité zejména pro plánování důchodu; čím dříve začnete,tím více se vám vyplatí vysoký výnos. Čím méně času máte, než budete chtít odejít do důchodu, tím vyšší výnos potřebujete.
Pokud můžete příští rok něco prodat za 1100 dolarů a chcete na tom vydělat 10 %, kolik byste za to měli zaplatit nyní? Matematika je jednoduchá. Vaše cena plus desetiprocentní výnos se rovná 1100 USD. 1100 dolarů je 110 % vaší ceny. Vydělte 1100 USD 110 % (děleno 1,1) a dostanete 1000 USD. To znamená, že nesmíte zaplatit více než 1000 dolarů hned teď, abyste získali 10% výnos při prodeji.
Jak vypočítáte oněch 10 %?
Předpokládejme, že jste investovali 1000 dolarů. Za dva roky investici prodáte za $1500 (skvělá práce!). Dosáhli jste zisku 500 dolarů, což představuje úžasný 50% výnos. Odečtěte si15 % z této částky (nezapomeňte na daně, které zaplatíte; zde 75 USD v dlouhodobém kapitálovém zisku), takže vám zůstane 1475 USD. To je 47,5% výnos za dva roky. To není špatné! Nyní započítejte dvouletou inflaci ve výši 3 % a získáte 1388 USD. Tento 38,8% výnos po dvou letech je stále skvělý, ale je to mnohem méně než 1500 USD/50%, které jste měli na začátku.
(Tento 38,8% výnos znamená, že se vaše peníze každé 4 roky znásobí o 2. To znamená, že se vaše peníze znásobí o 2. To je úžasné!)
Roční míra návratnosti investice je zisk, který z této investice získáte za rok. Kolik za každý investovaný dolar získáte každýrok na výnosu?“
Jednoduchý způsob, jak tuto hodnotu vypočítat, je podívat se na jednoduché procento. investovali jste 100 dolarů a vydělali jste 3 dolary, takže váš výnos je 3 dolary/100 dolarů neboli 3 %.
Nezapomeňte na obrázek inflace, poplatků a daní, kterým čelíte. Započítejte je. v závislosti na svém investičním cíli a časovém plánu byste rádi věděli, co si za hypotetický milion dolarů koupíte za 10, 20 nebo 40 let.
Dobrý roční výnos z akcií překonává inflaci a daně a buduje vaše bohatství.
Výnosy z investic musí překonat inflaci
Víte, co jsou daně a poplatky. Co je to inflace?
Ceny mají tendenci v čase růst. Možná máte účet za kabelovou televizi, který se neustále zvyšuje, nebo si vzpomínáte na dobu, kdy mléko i benzin stály méně než 2 dolary za galon. existuje mnoho ekonomických důvodů, proč ceny v průběhu času postupně rostou. To je normálníekonomika.
Inflace znamená, že v průběhu času stojí dolar o něco méně.Inflace se tradičně pohybuje kolem 2 % nebo 3 % ročně – od finanční krize v roce 2008 je to mnohem méně, ale je to dobré pravidlo.
Významným slovem je zde „čas“. Pokud si spoříte na důchod za 20 nebo30 let, inflace bude pracovat proti vám. Milion dolarů je hodně peněz,ale za 20 nebo 30 let si za ně nekoupíte tolik jako dnes. Před 20 nebo 30 lety by si také koupil mnohem více.
Pokud vaše investice roste pomaleji než inflace, ztrácíte peníze, protože vaše kupní síla klesá. Pokud například potřebujete 1000 dolarů měsíčně na zaplacení svých výdajů nyní a myslíte si, že tyto výdaje vzrostou na 1200 dolarů, až odejdete do důchodu, budete muset vydělávat 1200 dolarů měsíčně, abyste zaplatili své účty. Za předpokladu, že se inflace pohybuje mezi 2 a 3 % ročně, musí každá investice, která vám dlouhodobě vydělává peníze, vydělávat alespoň 3 % ročně, jen aby se vyrovnala.
Pamatujte, že vztah mezi mírou inflace a akciovým trhem je komplikovaný. Trh jako celek by měl každý rok vyrovnat nebo překonatinflaci. Všechno to zvýšení cen se musí někam dostat. To však není zárukou pro každou jednotlivou akcii ani pro trh jako celek v daném roce.
Výnosy z investic musí překonat daně
Daně jsou stejně nevyhnutelné jako inflace. Při prodeji většiny druhůinvestic budete muset zaplatit daně z případného zisku. Konkrétní daně, které budete platit, závisí na typu investice, na tom, jak dlouho jste ji drželi, na vašich ostatníchpříjmech a na místě, kde žijete. Pro více podrobností si buď udělejte nudný průzkum sami, nebo se poraďte s daňovým odborníkem.
Široký důsledek je však podobný jako u inflace. Abyste mohli vypočítat efektivní míru výnosu – jak vaše investované peníze skutečně rostou – musíte zohlednit daně. Pokud například podléháte v USA dani z kapitálových výnosů, počítejte s tím, že ze zisku z jakékoli investice, kterou prodáte (pokud ji budete držet alespoň rok), zaplatíte 15% daň. Výsledná částka je váš efektivní zisk.
Daně můžete odložit (investovat příjem před zdaněním do něčeho, jako je zaměstnavatelem sponzorovaný fond 401(k) nebo fond SEP, s teorií, že vaše mezní sazba daně bude v budoucnu nižší než nyní) nebo se daním vyhnout (investovat příjem po zdanění do Roth IRA a vyhnout se placení daní ze zisků v budoucnu), ale vláda nakonec dostane svůj dluh. Počítejte s tím.
Výnosy z investic musí překonat poplatky
Pravděpodobně platíte poplatky makléři za každou transakci. Pokud investujete do fondů místo do akcií, možná platítedalší poplatky. Zejména podílové fondy mají obvykle vyšší poplatky než ETF. Pokud je průměrný výnos fondu z investice 5 % ročně a vy platíte 2 % na poplatcích, získáváte pouze 3 % výnos a musíte se poohlédnout jinde.
Pokud neplatíte žádné poplatky za ETF a zaplatili jste pouze 4-10 dolarů poplatků za nákup a totéž za prodej, jste již daleko před investováním do fondů.
Srovnejte ROI a najděte skvělé, nikoliv průměrné investice
ROI neboli návratnost investice měří efektivnost investice. Jaký zisk můžete očekávat za každý vložený dolar?
Pomocí tohoto procenta ROI můžete porovnávat investice – i když si jinak nejsou podobné. Například nákup akcie blue chip, která každoročně zvyšujedividendu, se liší od nákupu akcie s malou kapitalizací, která investuje svévýnosy do růstu. Rizikové profily těchto společností jsou odlišné. Výzkum, který musíte provést, se mezi nimi liší. Přesto vám porovnání pouze návratnosti investic může napovědět, na co se chcete zaměřit.
Vaše cílová míra návratnosti navíc určuje, které příležitosti pro vás mají smysl. Pokud nemůžete koupit akcie za správnou cenu, jděte dál a najděte něco lepšího. Předpokládejte, že index S&P 500přinášel za posledních 50 nebo 60 let každoročně výnos 7-10 %. Pokud to stačí, kupte ji. V opačném případě si musíte najít lepší investici.
Průměrná návratnost investice pro většinu investorů může být bohužel mnohem nižší, dokonce 2-3 %. Vložení peněz na bankovní účet vám po zdanění a inflaci přinese zápornývýnos. Stejně tak CD nebo účet peněžního trhu. investice do státních pokladničních poukázek vám sice umožní vyhnout se daním, ale v posledních několika letech nedosahují ani inflace.
I ta nejkonzervativnější, nezdaněná investiční strategie nákupu komunálních dluhopisů vám může každý rok přinést 4 % bez daně (v závislosti na tom, zda ze svých výnosů platíte státní nebo místní daně). To je 1-2 % po odečtení inflace – průměrný výnos, když se to tak vezme, ale velmi konzervativní. Své peníze zdvojnásobíte za 35-72 let.
Možná je vaším cílem 10 %, ale můžete dosáhnout 12 % po odečtení daní a inflace? (Vysoká míra výnosu to samozřejmě překoná, ale budete na tom muset zapracovat). Předpokládejme, že inflace je ročně 3 % a kapitálové zisky 15 %. Pokud je vaším cílem 15% výnos před inflací a zdaněním, dosáhnete výnosu 12,4 %. (Pokud zaplatíte 20 % na daních, skončíte s výnosem 11,6 %.)
Pamatujte, že toto pravidlo platí, ať už investujete do nemovitostí, spořicích účtů, podílových fondů, nebo dokonce do dlouhodobého životního pojištění.Spočítejte si, kolik chcete vydělat, započítejte poplatky a daně a pak pracujte zpětně.
Výnosy z investic a osobní finance
To samozřejmě nic neznamená, pokud investujete peníze, které byste jinak použili na splácení kreditních karet. Nejlepší úroky na kreditních kartách budou minimálně 16 % ročně, takže po odečtení daní a inflace budete muset vydělat alespoň tolik, abyste se dostali do plusu.
Vaším nejlepším krokem v oblasti osobních financí je splatit všechny osobní půjčky, kreditní karty nebo jiné dluhy, které mají vyšší úrokovou sazbu, než jsou vaše očekávanéinvestiční výnosy. Nebudete z toho muset platit žádné daně a zlepšíte si měsíční peněžní tok.
Při rovnosti všech ostatních podmínek je splácení půjčky s 10% RPSN lepší, než kdybyste za stejné peníze investovali 10 %. Zvažte to dříve, než utopíte veškerou svou dostupnou hotovost v akciích nebo fondech.
Aktivní cíle návratnosti investic pro hodnotové investory
Hodnotové investování vám pomůže najít dobrépříležitosti. Nejlepší způsob, jak vydělat peníze na akciovém trhu, je nakoupit dobréinvestice za skvělé ceny a prodat je se ziskem. Zjištění správné ceny akcie vyžaduje, abyste věděli, kolik chcete vydělat, až ji prodáte.
Skutečně dobrá návratnost investice pro aktivního investora je 15 % ročně. Je to agresivní, ale je to dosažitelné, pokud věnujete čas hledání výhodných nabídek. Můžete zdvojnásobit svou kupní sílu každých šest let, pokud dosáhnete průměrné návratnosti investic 12 % po odečtení daní a inflace každý rok.
Důležitější je, že při této míře můžete překonat trh. To je váš cíl. Pokud se podíváte na hrubé údaje o průměrné míře výnosnosti akciového trhu, uvidíte 7 % jako spodní hranici. Některá desetiletí jsou mnohem lepší. Některá jsou mnohem horší.
Každý, kdo slibuje spolehlivý a vyšší investiční výnos, podstupuje velké riziko. Za tato slova se nepostaví žádný seriózní investiční poradce. Nejlepšíinvestiční výnosy sice podstupují riziko, ale opakovatelnost je z dlouhodobého hlediska důležitější než jedna obrovská vítězná série následovaná průměrnýmnebo hrozným výkonem.
Používejte referenční hodnotu 8 % pro dobrou návratnost investic do akcií. To je dobrý způsob, jakobjektivně posoudit potenciální ziskovost vašich investic. Vložíte-li své peníze do jednoduchého indexového fondu a necháte-li je růst, přinese vám to v dlouhodobém horizontu průměrný výnos 8-10 %, pokud se trh bude i nadále chovat tak, jak se choval v posledních několika desetiletích. Pokud si dáte práci s výběrem vlastních investic, zasloužíte si vydělat alespoň tolik. Nespokojte se s ničím jiným.
← Kdy prodat dobré akcie | Jak zdvojnásobit své peníze→